現代の投資の世界は、もはや従来のファンドや証券口座に限定されません。コンピューター・テクノロジーとインターネットの進歩により、新たな大衆的手法が登場して初心者投資家でも積極的に金融市場に参加できるようになりました。このような手法としてよく知られているのが、コピー・トレーディングとPAMMサービスです。この記事では、発展と歴史、テクノロジーが金融界のゲームのルールをどのように塗り替えたかを紹介しています。これらのサービスの機能、メリットとデメリット、リスク軽減のためのステップ、利益の増加について学んでいきます。
コピートレーディングやPAMMサービスのはるか昔の"原型" は、インターネットやコンピューターが普及する前にもあった投資ファンド、ヘッジファンド、ブローカー管理口座です。従来のこれらの方法では、プロのファンドマネージャーに投資資金を預け入れていました。
– 投資ファンドとマルチ・ストラテジック・ファンド.これらのファンドでは、多くの投資家から資金を集め、専門家チームによって運用されます。しかし、これらのファンドは、多くが必要最低限度額の条件や法律規制があり、個人投資家のアクセスは減少しています。
– ブローカー管理口座.この場合は、ポートフォリオを管理してくれるプロのトレーダーやブローカーに投資家が資金を預けます。これは、より個人に特化したアプローチですが、多額の資金を要するため顧客の多くは富裕層でした。
– ヘッジファンド. このファンドでも、専門家がポートフォリオを運用するわけですが、多額の初期費用が必要であり、戦略や運用に関しての透明性が低いものでした。
– ソーシャル投資. 一部の場合では、 投資家が非公式クラブやコミュニティに集まり、集団投資や戦略の共有をしていました。しかし、これは、現代のPAMMサービスやコピー・トレーディング・プラットフォームのようなスケーラビリティやリーチが欠けていました。インターネットと技術の進歩は、こうしたコンセプトをより身近なものに市場を大衆化して、さまざまなレベルの資金と経験の投資家をグローバルな金融市場に参加できるようにしました。
コピートレーディングは、投資家がより経験豊富なトレーダーの取引をリアルタイムで複製できる金融市場における革新的な取引戦略です。この方法は、FX市場で特に人気があり、初心者が個々の複雑な市場分析を回避するやり方です。
このサービスのコンセプトは、より民主的でアクセスしやすい投資手段を求める需要の高まりに応えて、2010 年代の初めに登場しました。以前の投資家は、どちらもリスクを伴う専門家のアドバイスか自分自身の経験に頼らざるを得ませんでした。
このサービスを提供した最初のプラットフォームは、当初、FX市場に焦点をあてましたが、時間の経過とともに株式、暗号資産などの金融商品にも広がりました。技術の進歩はコピートレーディングの進化に極めて重要な役割を果たしました。アルゴリズム、スマホアプリ、ユーザーインターフェースの改善で、この投資方法はよりシンプルで効率的になりました。
時が経つにつれ、コピートレードのコンセプトはますます人気を集めるようになりました。専門的なプラットフォームやブローカーがこのサービスを提供するパイオニアに加わり、市場を拡大させ、競争力を高めました。コピーできる銘柄や戦略は大幅に増えました。今日、このサービスは、特に初心者に人気のある投資方法で、変化する市場環境に見合うように進化を続けています。
仕組みは? プロセスは簡単です。投資家はブローカーで口座開設をして、プラットフォームの"ショーケース"から確かな実績と適切な取引スタイルのトレーダーを選んで、そのトレーダーの運用をコピーするためのパラメーターを設定します。選んだトレーダー(シグナルプロバイダーとしても呼ばれています)がポジションを建てた場合や決済するとすぐに、自動的に投資家の口座にも複製されます。シグナルプロバイダーはこれに対して特定の報酬を受け取り、多くの投資家がサブスクライブすることによって、報酬が高くなっていきます。
このサービスのメリットは、多額の資金投資や市場への深い理解、複雑な分析ツールの使用を必要としないため、アクセスしやすいことです。ほかの明らかなメリットとしては、プロの経験を利用して利益を出すことです。重要なことは、投資家が多くの投資戦略 とリスクレベルから投資家を選べることです。しかし、シグナルプロバイダーの過去の成功が将来のパフォーマンスを保証するわけではないことを覚えておくことは重要です。投資家が満足しない場合は、いつでもサブスクライブの解除ができます。
PAMMアカウント(パーセント配分管理モジュール) は、投資家が個人で取引をせずに資金管理をプロのトレーダーに任せる投資ツールです。コピートレーディングと違って、投資家は個々の取引を複製せずに、PAMMマネージャーとも呼ばれるトレーダーが管理する集団口座に資金を拠出します。このアプローチは、投資家とマネジャーの相互利益におけるパートナーシップを促します。このサービスの仕組みは、各個人の拠出金に応じて参加者間で損益を比例配分します。マネージャーは通常、報酬として利益の一部を受け取ります。
PAMM アカウントのコンセプトはコピートレーディングよりも古く、2000 年代に非常に人気がありました。このサービスの歴史は、金融市場におけるオンライン取引の発展とともに始まっています。 資金を第三者に預けて運用するというコンセプト（ヘッジファンドや投資ファンドという形態）は以前からありましたが、より大衆的で身近な方法を可能にしたのがオンライン取引でした。
一般的に、PAMMサービスを最初にはじめたのはFX取引を専門とする企業だとされています。しかし、数社が同時にこのサービスをはじめたので、この最初の"パイオニア"を特定することは困難です。この手法が進化するにつれて、ブローカーは利益と損失の分配のために様々なアルゴリズムやマネージャを選ぶための格付けなどで、より高度で安全なソリューションの提供を始めました。
このサービスのメリットは、コピートレーディングに似ています。プロフェッショナルな管理、常時口座を監視する必要がないこと、資金の追加や引き出しができることなどです。しかし、投資家はPAMM マネージャーの取引決定に影響を与えることができません。つまり、コピートレーディングと同じで、利益の保証はなく、投資損失のリスクが伴ないます。
コピートレーディング あるいは、投資口座の管理をしてもらうためにトレーダーを選ぶことは、サービスの検討でも重要なステップです。金融市場での運用では常にリスクが伴なうことがよく知られています。つまり、自分自身での分析や損失の可能性についても備えることが必要になります。経済的成功は、選んだトレーダーの能力と戦略に大きく左右されます。選択の際に考慮すべき基準には、次のようなものがあります:
– トレーダーの統計と履歴. トレーダーの過去の運用を理解すること。プラットフォーム上での活動期間を調査、取引履歴、取引銘柄、平均収益率を調べましょう。フォローや投資家の数もチェックしましょう。
– 取引スタイルと戦略. トレーダーは、さまざまな戦略をします; 大きなリスクを伴い攻撃的な戦略を好むトレーダーもいれば、反対に保守的なアプローチを好むトレーダーもいます。投資目標やリスクの許容範囲によってトレーダーを選びましょう。トレーダーのリスクプロファイルを評価すること。レバレッジやアカウントのドローダウン:発生頻度と大きさには、特に注意を払いましょう。これにより、トレーダーの取引のリスクの大きさを知り、利益を上げる代わりに資金を失う可能性が高いかをよりよく理解することができます。
– 分散. 1人のトレーダーだけでなく、複数のトレーダーからコピーすることをお勧めします。同様に、すべての資金を一つのPAMMアカウントにだけ預けるも賢明ではありません; 異なる取引銘柄や戦略の複数のマネージャに資金を分散させる方がいいでしょう。そうすることで、リスクを軽減させ、利益をつくるチャンスが大きくなります。
– 手数料と条件. コピートレーディングやPAMMマネージャのサービス の手数料の確認をしましょう。サービスを受けるための費用が利益全体に影響することがあります。
PAMM サービスを利用する人に対してどのくらいの人がコピートレーディングを選択しているかデータはありますか? どちらの方が利益の可能性が大きいですか、もしくは、リスクが大きいですか? これらの質問がよくあります。コピートレーディングとPAMMサービスの選択は多くの要因次第で、それぞれに、メリットとデメリットがあります。投資家の選択は投資目的、好み、知識や経験のレベル、利用可能かどうか、料金体系によって影響されます。
コピートレーディングは、投資家自身がコピーする取引で取引量を選択できるため、より柔軟性が高くなります。また、資金のすべてが、投資家の個人口座にあるため、独自にポジションを建てることができます。しかし、このアプローチでは、より積極的な利用、おそらく、より多くの取引経験が求められます。
PAMM サービスでは、資金は資金管理をするPAMM アカウントに移され、マネージャだけが取引をします。この完全な自動管理スタイルは、経験の少ない投資家にとっては便利かもしれません。しかし、完全にマネージャ次第なので、手数料について考慮する必要があります。最低投資金額や資金の入出金に条件がある場合もあります。
どちらのサービスの方に人気があるといった具体的なデータはありません。同様に、どちらのサービスの方が、利益の可能性が大きい、もしくは、小さいといったデータもありません。それぞれのメリットとデメリットについてはご紹介しましたので、最終的な判断は、あなた次第になります。
